Hãng hàng không được thành lập vào năm 2013 dưới hình thức liên doanh giữa tập đoàn của Ấn Độ Tata Sons và Singapore Airlines (SIA).[8][9][10][11][12] Hai công ty đã nỗ lực vào giữa những năm 1990 để ra mắt một hãng vận chuyển đầy đủ dịch vụ ở Ấn Độ nhưng không thành công, bị chính phủ Ấn Độ từ chối phê duyệt.[13] Với việc Ấn Độ mở ngành hàng không với 49% đầu tư trực tiếp nước ngoài (FDI) vào năm 2012, Tata và SIA một lần nữa quyết định thả nổi một công ty hàng không liên doanh ở Ấn Độ.[14] Liên doanh. Tata SIA Airlines Limited (TSAL), được dự tính là một hãng vận chuyển đầy đủ dịch vụ cao cấp để phục vụ nhu cầu của khách hàng cao cấp tại thị trường hàng không dân dụng Ấn Độ do các hãng hàng không giá rẻ chiếm lĩnh. Ban xúc tiến đầu tư nước ngoài của Ấn Độ đã phê duyệt Liên doanh vào tháng 10 năm 2013, cho phép SIA lấy 49% cổ phần của hãng hàng không.[15] Hai công ty mẹ ban đầu cam kết đầu tư 100mn đô la Mỹ kết hợp làm vốn đầu tư ban đầu, với Tata Sons góp 51% và Singapore Airlines góp 49%.[16] Đây là một phần của bước đột phá lớn thứ hai của Tata vào lĩnh vực hàng không cùng với cổ phần thiểu số trong AirAsia India.[17] Liên doanh đầu tiên của công ty, Tata Airlines, được thành lập vào những năm 1930 và sau đó trở thành hãng vận chuyển cờ Air India sau khi quốc hữu hóa.[18]